2018“保险+健康管理”融合兵分三路，险企需警惕“闭门造车”

（原标题：2018“保险+健康管理”融合兵分三路，险企需警惕“闭门造车”）

近日，中国太平洋人寿保险股份有限公司(以下简称“太平洋人寿”)公告称，拟向旗下太平洋医疗健康管理有限公司(以下简称“太医公司”)增资4亿元，推进保险与健康管理融合。

事实上，发力健康管理领域，以协同健康险业务的险企不在少数，2018年，涉水动作进一步渗透，如最新推出的健康险产品，多已同步加大相关医疗服务协同;泰康保险、中国平安(601318,股吧)(601318.SH)等险企，在多年积淀下，创新、加速推进布局;也有险企不再局限于对健康服务个别环节的试水，进一步向全链条渗透。

布局加速，对险企保险主业与当前的健康管理市场均有所助益，但专家也同时提醒，险企需在保证专业化的前提下推进，同时加强与医疗机构合作，防止“闭门造车”。

中国太保增资健康管理子公司，逐步搭建健康管理服务体系

首先来看太医公司的增资动作。资料显示，太医公司为太平洋人寿全资持股子公司，成立于2018年1月，注册资本1亿元，经营范围包括接受相关部门、机构委托提供社保和医保的相关管理服务，医院管理咨询;健康科技等技术开发等。

“为满足太医公司的资本实力，满足拓展业务领域的需要，太平洋人寿拟以自有资金向太医公司增资4亿元”，太平洋人寿介绍道，“增资后，可以加快太医公司健康管理服务品牌、平台的建设，提升市场竞争力”。

“对于太平洋人寿而言，太医公司作为健康管理服务的主要提供商，通过重点推进健康管理与保险的有机融合，为太平洋人寿主业发展赋能，促进太平洋人寿与太医公司发挥资源共享和协同效应”，太平洋人寿表示期许。

据蓝鲸保险了解，2018年上半年，太平洋人寿主要聚焦于健康养老业务领域，在团体客户业务方面，通过政府与企业客户入口，初步形成管理式医疗与健康管理布局。在此基础上，太平洋人寿强调，此次增资，即意在通过‘保险+健康管理’模式，“赋能个险营销发展，打造个人客户经营的完整生态圈”。

事实上，目前太平洋人寿股东中国太保(601601.SH)的健康管理服务主要依托旗下太保安联健康，但在其11月发布的《健康险业务发展情况及趋势》报告中，提出要“推动子公司之间互补与协同，打造在健康险业务领域的融合发展模式”。

险企涉水健康管理市场兵分三路，覆盖全链条

“健康险与健康服务管理业具备深度融合的基础和需求”，国务院发展研究中心金融研究所教授朱俊生就两者的融合提出看法，“健康险产品具有较高同质性，但是服务异质性较高，因此保险机构可在服务领域发挥竞争优势，体现在健康风险的评估、体检、咨询、管理等多方面”。

基于这一考量，多有保险公司立足于健康险业务，延伸健康服务管理产业，据朱俊生分析，主要分三路兵马，以不同的模式推进。从推进动作来看，2018年以来，此前已在健康服务市场深入布局的险企，动作加大;同时，不乏瞄准健康险蓝海的险企，开始试水健康服务，为抢滩市场加码。

分模式来看。“首先，诸多保险公司选择与医疗体检、护理机构进行合作，在保险产品中加入健康服务，为产品增值”，朱俊生介绍道。蓝鲸保险注意到，2018年，险企新推的健康险产品，多已匹配相关健康服务，如中信保诚人寿近日推出的“鑫惠康”健康保障计划，为涵盖自闭症保障的重疾险，与产品同步提供的是心理咨询服务;泰康在线在12月推出的“泰心享·E齿康”齿科保险产品，涵盖保健医疗、意外齿科治疗等服务。“‘健康保险产品+服务’渐成趋势”。

更进一步，是资本层面的投资运作，朱俊生指出，“目前不少保险公司通过险资投资，自建‘大健康’产业链、服务链和生态圈，将资产端与负债端结合起来，延展投资与产业的空间”。如泰康保险搭建的大健康产业生态系统，以重资产的形式投资地产、医院，多年布局后，2018年，泰康之家养老社区项目分别在宁波、贵阳等地推进;主要以轻资产形式布局的中国平安，在2018年通过平安好医生与医药企业合作推出“医药新零售”模式，提供专病管理、患者随访等医疗健康管理服务。

第三种模式，在朱俊生看来，则是健康产业对保险业的反向跨界，“复星集团、康美药业(600518,股吧)等均在布局健康险，依托于健康产业优势，结合健康险，发挥协同作用”。如正在排队获取牌照的诚志健康保险，发起股东之一诚志股份(000990,股吧)(000990.SZ)即意在将健康险布局，纳入其医疗健康产业链的延伸。

艾力彼医院管理研究中心主任庄一强，则从健康服务管理产业链的角度，向蓝鲸保险分析目前险企动向。“医疗健康服务产业链主要分为‘院前’、‘院中’、‘院后’三个环节，‘院前’环节以健康体检、教育、治未病为主，‘院中’环节主要包括门诊、住院就医，‘院后’环节则涵盖医养康复、医养结合、临终关怀等领域。”

“目前，保险公司发力健康管理产业，主要是以中间环节为核心，向两边延伸”，庄一强介绍道，“首先在院中环节，保险公司寻找风险保障覆盖尚不完善的领域进行创新，如手术意外险;向前重点布局疾病筛查，向后则主要发力康养”。

蓝鲸保险注意到，2018年以来，包括中国太保在内，不乏有在健康服务市场深耕已久的险企，不再满足于对链条中个别环节的逐个击破，而是加大马力，进行全链条覆盖。以中国太保正在搭建的健康管理服务体系为例，即同步涵盖“预防与健康促进”“诊前”“诊中”“诊后”4个环节。

险企入场为健康管理市场添翼，但专业水平仍需提高

“医疗支付市场由医保、商保、消费者自费构成，但目前医保资金存在收不抵支的现象，且商保仍在起步阶段，可操作空间巨大”，在多位医疗健康业内人士看来，保险公司无论以何种模式参与健康管理产业布局，均可为正在发展中的健康管理业“添翼”。

不仅如此，朱俊生补充道，“中国居民家庭储蓄比例较高，主要目的在于养老、医疗。保险与健康服务管理的协同，有利于将低效的储蓄进行有效转化，转向健康资产、养老资产，以保险的方式解决未来的不确定性，从而改善目前国内居民的财富持有结构”。

愿景虽好，但也不可盲目乐观，保险公司布局健康服务产业，仍然存在阻碍。“健康服务管理在国内还属于新型产业，链条尚不完善，也缺乏统一的行业标准”，一位健康医疗产业专家向蓝鲸保险分析称，“从保险公司角度来说，参与尺度难以把握，能力也存局限性，尤其是对于自设健康管理平台的保险公司而言，专业度仍有欠缺”。

基于此，庄一强提出建议，“首先，保险公司应完成人才储备，配备具有医学背景的专业人员，基于对医疗健康的充分了解，进行产品精算”，庄一强指出，与此同时，他提醒保险公司应警惕闭门造车，主动与医疗机构进行合作，谋求资源与经验的支持。

“此外，在商业化角度，保险公司对医保市场具备充分、及时的了解，瞄准薄弱环节完善服务”，健康管理业内专家补充道。

阻碍不仅来自于保险公司内部，上述健康医疗专家向蓝鲸保险分析道，“商业健康险发展的最终目的在于推动形成完善的管理式医疗，需要保险产品与健康产业达成深度融合，打通医疗数据，形成健康服务闭环”。

“医疗数据的壁垒主要来自于政策层面”，朱俊生指出，“医疗数据主要存在于‘医院端’，而中国的医疗服务市场主要受公立医院垄断，保险公司在试图参股的过程中，存在较为严格的行政管制”。保险业向健康服务产业的渗透，还需政策开路。

“健康险产品均件保费较低，不少保险公司对健康险并不‘感冒’，但健康险市场整体规模巨大，积沙成塔”，庄一强呼吁保险公司进一步从健康服务产业协同的角度发力健康险，为健康服务市场注入活力。(蓝鲸保险 石雨)